智通財經APP獲悉，得益於手機終端市場增長超預期，疊加華南市場同時保持較高備貨需求，三季度全球智能手機面板出貨仍延續增長。根據羣智諮詢全球智能手機面板出貨追蹤數據，2024年三季度全球智能手機面板出貨約5.6億片（Open Cell口徑），同比增長約7.6%，前三季度累計出貨約16.2億片。

結構篇：a-Si LCD和OLED出貨同比持續增長，LTPS LCD需求進一步受到擠壓。

a-Si LCD方面，一方面受東南亞等海外市場低端旺盛的需求，同時品牌端爲維持市場份額，對a-Si LCD面板備貨相對積極。另一方面面板價格處於低位，華南等白牌維修市場仍保持較高的需求。2024年三季度全球a-Si LCD智能手機面板出貨仍保持大幅度增長，約3.1億片，同比增長約14.1%。

LTPS LCD方面，在智能手機終端應用端持續疲軟，不斷受到其他技術別的擠壓，2024年三季度LTPS LCD智能手機面板出貨僅約3500萬片，同比下滑約55.4%，面板廠仍將持續承壓。

OLED方面，其中剛性OLED三季度延續上半年良好的勢頭，出貨約5080萬片，同比增長約44.1%。柔性OLED，雖然國內市場需求並未如往年迎來爆發週期，但得益於蘋果等品牌中高端機型發佈週期的到來，三季度對柔性OLED面板出貨量整體仍保持較高的增長。2024年三季度全球柔性OLED智能手機面板出貨約1.6億片，同比增長約22.5%。

格局篇：市場競爭加劇，頭部領先更加依賴產能賦能。

2024年三季度全球智能手機面板出貨量約爲5.6億片，其中京東方（BOE）、三星顯示（SDC）仍然引領市場、TCL華星（CSOT）首次位居出貨第三。

京東方（BOE）：2024年三季度智能手機面板出貨量約1.6億片，同比增長12.5%，以28.5%的出貨份額持續引領全球。其中a-Si智能手機面板出貨仍保持較高水平，貢獻約1.2億片，柔性AMOLED出貨量約3100萬片，同比增長11.2%。

三星顯示（SDC）：以約9700萬片出貨位居三季度全球智能手機面板市場第二，其中剛性OLED面板，三季度出貨量約3900萬片，同比增長50.3%。其柔性OLED受Apple品牌備貨需求增加，三季度出貨約5800萬片，但由於受國內其他品牌需求的減少，同比約有4.1%的小幅度下滑。

TCL華星（CSOT）：G8.6產線（T9）a-Si LCD產能不斷釋放，手機面板需求持續增量加持，同時其柔性OLED智能手機面板需求穩健，三季度智能手機面板整體出貨仍接近1倍增長，約5600萬片，位居全球第三。

OLED篇：三季度中國內地OLED面板廠齊頭並進，市場份額不斷接近。

2024年三季度全球OLED智能手機面板出貨2.1億片，同比增長約27.1%；其中柔性OLED出貨約1.6億片，同比增長約22.5%。剛性OLED出貨表現同樣出色，三季度出貨約5083萬片，同比增長44.1%。

分區域來看：

韓廠方面：儘管柔性OLED受到國內終端品牌需求下滑以及國內面板廠競爭的影響，但三星顯示（SDC）在剛性OLED出貨量大幅度提升，仍以45.9%的較高市場份額位居全球OLED智能手機面板出貨第一的位置。LGD隨着蘋果新機型發佈週期的需求增加，三季度智能手機面板出貨約1600萬片左右，同比增長約1.5倍。

中國內地方面：由於上半年國內品牌對柔性OLED備貨較爲積極，2024年三季度中國內地OLED面板出貨並未迎來旺季的增長，出貨約9800萬片，同比下滑5.2%，佔全球市場份額的46.7%。隨着國內OLED面板廠新產線產能基本已經釋放完成，各面板廠將在競爭中齊頭並進，出貨量不斷接近。

京東方（BOE）：憑藉豐富的客戶體系，以及領先的產能優勢，三季度OLED智能手機面板出貨達到約3100萬片，仍保持14.5%的市場份額位居全球第二，國內第一的位置。未來，其在終端品牌的份額將會持續滲透。

維信諾（Visionox）：三季度OLED智能手機面板出貨約2000萬片，佔全球市場份額的9.5%，全球排名第三。其仍然不斷拓展維護新的客戶，同時在中大尺寸等新的應用賽道的積極佈局，未來在G8.6代AMOLED生產線的加持下有望迎來新的突破。

TCL華星（CSOT）和天馬（Tianma）三季度在國內OLED出貨方面保持較爲穩健的出貨量，出貨也均接近2000萬片。

展望篇：智能手機面板需求有望再創新高，但各技術別面板競爭壓力不減，其中柔性OLED 面板將保持增長勢頭。

2024年基本接近尾聲，預計全球智能手機面板市場出貨量將迎來新的高點。然而，展望2025年，面對激烈的市場競爭，市場增長有限的大環境下，終端品牌面臨較大的成本壓力，面板供應商仍需要面臨產量和價格間的決策。隨着G8.6代a-Si LCD新產線的產能持續釋放，以及LTPS LCD面板需求不斷受到擠壓，中低端面板競爭壓力將會加劇。而柔性OLED面板同樣面臨隨着滲透率的增加，增長速度也將放緩，面板廠間差距不斷縮小，競爭將持續白熱化。