在波動不斷的股市中，Bespoke Investment Group認為，保持簡單竟然能出奇制勝。

這家研究機構試圖創建一個簡明的投資公式，打造一個經得起時間考驗且能超越市場的投資組合。「簡單至上」（Keep It Simple， Stupid，簡稱KISS）是一種設計原則，最早由美國海軍在1960年提出。

Bespoke選擇了Russell 1000指數作為其股票池，並設定了三個篩選標準：正向的股價動能、上升的利潤率以及擁有護城河，即具有某種競爭優勢，使得公司在一定程度上免受競爭威脅。

「我們想提出一套非常簡單的標準，」Bespoke Investment Group聯合創始人Paul Hickey表示。

該機構挑選出過去六個月、一年和三年股價有上漲動能的股票。然後，它篩選出過去兩年淨利潤率上升的股票。最後，通過定性判斷，評估每家公司的護城河。

Bespoke的20只股票組合在過去三個月上漲了13.6%，而Russell 1000指數同期上漲了8.8%。該投資組合自成立以來的九個月表現也超過了基準指數。

該投資組合中包括了市值巨大的Nvidia（NVDA）和Meta Platforms（META）。芯片製造商Nvidia在人工智能熱潮中成為最大的贏家之一，今年股價再次暴漲193%。Meta在2024年也表現強勁，股價上升逾過70%。

信用卡公司Visa和菸草公司Altria Group（MO）也出現在該組合中。

臨牀基因檢測公司Natera（NTRA）同樣獲得Bespoke青睞。值得注意的是，億萬富翁投資者Stanley Druckenmiller在上個季度將這家醫療公司作為最大的持倉。由於可能受益於放松管制，這隻股票自特朗普連任以來一直在上漲。