Equitable 将利用再保险交易资金增持 AllianceBernstein 股份

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02-24
Equitable 将利用再保险交易资金增持 AllianceBernstein 股份

Equitable 与 RGA 达成新的再保险协议

RGA 交易将为 Equitable 释放 20 多亿美元资金

Equitable 将对 AllianceBernstein 的部分单位发起要约收购

保险公司还计划回购 5 亿美元新股

David French

路透社2月24日 - Equitable Holdings EQH.N的高管表示,在达成一项新的再保险交易、释放出20多亿美元现金后,该公司将于周一宣布其目标是增持资金管理公司AllianceBernstein Holding AB.N的股份。

这些举措将有助于Equitable加倍努力发展资产管理等高增长业务。

Equitable 将于周一晚些时候公布,其约 75% 的有效个人寿险业务将由美国再保险集团(Reinsurance Group of America RGA.N)进行再保险。这部分业务包括投保人定期支付保费的有效保单。

再保险交易释放的资金将用于支持 Equitable 提出的购买 AllianceBernstein 4600 万个单位的要约收购,价值可能高达 18 亿美元。总部位于纽约的 Equitable 将出价每单位 38.50 美元,比上周五的收盘价溢价 7.8%。

如果要约收购成功,这笔交易将有助于 Equitable(已控制 AllianceBernstein 约 62% 的股份)将其在该公司的持股比例提高到 77.5%。

RGA 交易还将帮助 Equitable 在现有回购计划的基础上,为 5 亿美元的增量股票回购提供资金。

"Equitable 首席执行官马克-皮尔森(Mark Pearson)告诉路透社:"有了这些释放出来的资金,我们就有机会真正支持我们的发展战略,以及我们真正关注的重点,即退休、财富管理和资产管理。

皮尔森补充说,如果AllianceBernstein的单位持有人完全接受Equitable的要约收购,Equitable将有大约60%的现金流来自资产管理,而在2018年从法国保险公司AXAAXAF.PA分拆出来时,这一比例约为17%。

RGA交易是近年来保险公司为释放资本而进行的一系列再保险或剥离现有业务账簿交易中的最新一笔。这其中包括 Equitable 于 2020 年向 Heritage Life Insurance Company 出售某些已结束和封闭的业务。

此外,随着金融服务公司试图将互补能力结合起来以提高收益,保险业和资产管理业也在日益融合。

Equitable 的财务总监罗宾-拉朱表示,保险与资金管理的一体化模式使 Equitable 能够在产品的整个生命周期中获得经济利益,从一开始销售产品时赚取的分销费,到后来管理资产的费用。

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